计温和增长， 而贸易壁垒与技术管控的升级态势则将延续；全球主要经济体制造业呈现“亚太活跃、欧 美企稳、多极共进”的态势。亟需关注安全与发展博弈深化、技术主权竞争加剧、绿色壁 垒不断提升、数字鸿沟持续扩大以及人口结构变化对劳动力供给的影响这五大挑战。我国 应着力统筹产供链安全与效率，强化科技自立自强，系统推进绿色与数字化转型，并优化 人力资源结构，从而在全球制造业格局深度调整中赢得战略主动。 【关键词】 的跨境投资将突破1.2万亿美元，占制造业FDI总额的比重首次超过30%， 显示全球产业转型的加速。全球制造业进出口贸易增速将深度放缓，预 计低于1%。贸易保护主义冲击将持续发酵，美国对华加征关税清单可能 扩大，欧盟碳边境税覆盖范围可能扩展，日韩对半导体设备出口管制可 能升级，都将直接抬高出口企业合规成本。需要关注的是，跨境电商与 数字贸易的快速发展可能重塑传统贸易模式，但相关规则体系尚未成 熟，存在监管套利风险。 北差异”，提升发展中国家产业成本。发展中国家能源结构以化石能源 为主，碳达峰与碳中和的单位成本高，难以提升产业竞争力。 （四）数字与产业鸿沟双向放大，发展不平等问题加速凸显 一是数字基础设施差距持续扩大。发达国家5G网络覆盖水平，工 业互联网渗透率显著超过发展中国家，非洲、拉美等地区部分国家甚至 尚未完成4G网络全覆盖，难以支撑制造业数字化转型。二是数字技术应 用能力差距悬殊。发达国家在人工智能、大数据等领域的技术迭代速度

1694 亿美元增 长到 1842 亿美元，但 是整体增速一直低于美 国整体 GDP • 2010-2017 年，造纸行 业产能以 2.17% 速度缩 减，至 2023 年产能削 减速度将进一步扩大至 2.54% • 造纸行业目前收入规模 为 400 亿美元，逐渐减 少；而林浆纸行业整体 规模为 3400 亿美元， 近 10 年逐年增加 2010 至今 • 人均可支配收入年均增长率为 咨询顾问认为，在宏观环境变化的驱动下，未来五年我国造纸行业将存 在五大发展趋势 3. 必须聚焦 审慎选择产品组合 2. 弱肉强食 外部环境驱动行业整合加速 1. 大者恒大 催生更多产业链一体化企业 4. 全球发展 扩大收入平抑经营风险 5. 经营为王 建立敏捷的组织 管控和数字化能力 趋势一 趋势二 趋势三 趋势四 趋势五 趋势一：大者恒大，催生更多产业链一体化企业 资料来源：咨询顾问分析 全球领先造纸企业的三种业务发展模式 2025 年底 不可降解塑料袋 一次性塑料餐具 宾馆、酒店一次 性塑料用品 快递塑料包装 • 部分城市的主要场所及餐饮 打包外卖、展会，禁用不可 降解塑料袋（集贸市场除 外） • 实施范围扩大至全部地级以 上城市建成区和沿海地区县 城建成区 • 实施场所纳入集贸市场 • 全国餐饮行业禁用不可降解 一次性塑料吸管 • 地级市及景区景点堂食禁用 不可降解一次性塑料餐具 • 一次性塑料餐具禁令范围扩

1 前 言 先进制造业集群是制造业高质量发展的重要趋势，也是 制造强国竞相布局的战略重点。集群化发展促进产业链上下 游企业集聚、产学研创新主体集中和各类要素资源汇聚，将 强有力推进协同创新、扩大高质量供给、提升产业链供应链 韧性和安全水平，对于推进新型工业化、构筑大国经济安全 屏障、全面建设社会主义现代化强国具有重要意义。党中央、 国务院高度重视培育发展先进制造业集群。习近平总书记对 其 是储能和氢能价值链方面，并于 2023 年更新《国家综合能 源与气候计划》（PNIEC2023-2030），提出到 2030 年，可再 生能源在电力结构的占比由 74%提高到 81%，显著扩大了太 阳能的部署，同时大力发展风能、绿色氢能等。 专栏 1：欧盟“绿色新政工业计划”（The Green Deal Industrial Plan） 欧盟“绿色协议工业计划”（Green Deal 工业和信息化部工业文化发展中心 业和信息化部工业文化发展中心 化发展中心 工业和信息化部工业文化发展中心 工业和信 工业和信息化部工业文化发展 5 家、区域和地方的创新主体间的合作，支持初创企业、创新企业在欧 洲市场扩大规模。 （四）聚焦关键技术和颠覆性创新 欧盟国家明确支持发展涉及绿色转型、数字化、生物健 康等领域的关键技术，加速集群实施颠覆性创新。2024 年 9 月，欧盟委员会发布《欧洲竞争力的未来》，指出当前的研

年受疫情影响有所波动，但整体保持上升趋势。 2023 年市场规模突破 1.5 万亿元，同比增长约 15%。从细分市场来看，工 业机器人和智能装备制造是主要增长动力，智能工厂解决方案市场也呈现快速 扩张态势。市场规模的扩大得益于企业数字化转型需求提升、政策支持力度加 大以及技术进步带来的成本降低。 图表：2016-2022 年中国智能制造行业市场规模及增速 资料来源：公开资料查询 预计到 2025 年，中国智能制造市场规模将达到 万亿元人民币左右，年 均复合增长率超过 20%。这一增长主要由以下因素驱动：一是制造业数字化转 7 / 23 型步伐加快，智能化设备和系统需求旺盛；二是工业机器人在汽车、电子、食 品等领域的广泛应用持续扩大；三是智能工厂解决方案通过软件与硬件集成， 提升制造企业整体竞争力；四是新兴应用领域如医疗器械、航空航天、新材料 制造等快速兴起，带动市场多元化发展。 2.1.2 行业规模与产值分析 中国智 年中国智能制造相关产业的产值突破万亿元人民币， 涵盖智能装备制造、工业机器人、智能工厂解决方案等多个细分领域。智能制 造产业链不断完善，上游关键零部件供应能力增强，中游智能装备制造水平提 升，下游应用市场广阔。行业规模的不断扩大反映了中国制造业数字化、智能 化转型的深入推进，也体现了政策支持和技术创新的双重驱动。 图表：中国智能制造行业市场规模（按产值） 资料来源：公开资料查询 2.1.3 市场增长驱动因素 智能

特斯拉在数据、算力和算法方面均处于国际领先地位。数据方面，特斯拉通 过保持少量标准化的车型并搭载“影子模式”，采集格式统一的道路交通和驾驶 行为数据，数年来累积了大量的高价值数据。算力方面，特斯拉 2024 年底平台 算力总规模扩大到相当于 30 万块 A100 显卡的总算力，约为 100 EFLOPS（FP16）。 算法方面，特斯拉引领了 BEV、占据网络以及数据闭环端到端等自动驾驶技术 研发，并且开发了高度真实的仿真平台，兼具 模式能否保证持续性的多方共赢等问题需要商榷。 算力方面，技术层面存在国产生态较差的问题，在资金层面存在延续性投资 风险高的问题，但此方面问题可采取前期小范围试点、待生态和运营模式成熟后 再扩大化建设的方案进行规避。 算法方面，技术层面存在数据标注、仿真生成技术不成熟等问题，并叠加智 能驾驶技术本身快速迭代、技术路径不清晰等问题，大规模的算法建设容易落后 于技术发展进度，而小规模的算法服务又难以吸引企业购买。 短期阶段，平台需依赖政府补贴和行业融资来支持基础设施建设与研发投入， 短期内难以实现盈利。 中期阶段，随着服务能力的提升和用户群体的扩大，平台收入来源将从数据 服务、算力租赁和模型授权中增长，预计可实现盈亏平衡。 长期阶段，平台通过多元化服务实现稳定盈利，进一步扩大资源储备与生态 覆盖范围，形成可持续发展的商业模式。 智能驾驶智算数据平台发展研究报告 21 附录 1：国内智算中心建设情况

人工智能高 效采购》两份指导性文件，核心目标是最大化应用“美国制造” AI 技术并强化 AI 供应链主权管控。7 月 23 日，特朗普政府发布 《美国 AI 行动计划》，通过简化政府许可审批、扩大新能源接入、 加快半导体制造业回流等方式，强化数据中心、能源、半导体等 AI 基础设施供给能力 [4]。 欧洲从 AI 治理引领转向大规模 AI 产业投资。2025 年 2 月 11 日，在 4、智算供给能力快速提升，服务市场呈现多元化竞争态势 （一）全球智算基础设施供给进一步实现量质双提升。 全球 AI 基础设施投资持续高涨，带动智算规模快速提升。 国外方面，科技巨头持续加码 AI 投资，扩大 AI 基础设施规模。 根据市场报告，微软、谷歌、亚马逊和 Meta 四大科技巨头 2024 年资本支出总额为 2460 亿美元，较 2023 年（1510 亿美元）大幅 增长 63% [16]。Synergy 全球超大规模数据中心数量达 1136 个，其中，亚马逊、微软和谷 歌三家合计占据全球总容量的 59%，其次是 Meta、阿里巴巴、腾 讯、苹果、字节跳动等。2025 年，微软、谷歌、亚马逊和 Meta 继续扩大 AI 相关资本支出，一季度资本开支合计 765.92 亿美元， 同比增长 64.3%。国内方面，我国智算基础设施规模稳步增长， 已成数字经济发展的核心引擎。工信部数据显示，截至今年 6 月，

赋能原子世界，实现个性化革命、运营自动化革命和在线化服务管理革命，在数字世 界运营物理世界，在数字世界安排原子的组合，在数字世界管理物理世界。 数据新型要素与其他要素之间的关系 第一层，数字化对象，数据要素的来源（市场化配置既能扩大要素范围又能加快流动 性，使数据要素更快增长）；第二层，融合衍生品，数据库（土地 + 数据），数字货 币（数据 + 货币），机器智能（数据 + 算法） ，…… ；第三层，数据聚合后的服务能 力和信息 渠道：多渠道整合是关键，即客户能够自由选择在何时通过何种渠道获得怎样的产品和服务，其背后是企 业的不同渠道在产品和服务、流程、技术上的无缝对接； 场景：用活动切入客户生活的主场景，新制造版图的扩张实际上依靠两个维度的扩展，一是扩大目标客群 （地域的扩张、年龄层的扩张、性别层的扩张等等），二是占领客户的生活时间（娱乐、沟通、信息获取 和商务这四大类活动） 2 、新制造：向客户倾斜的数据驱动的泛价值创造形态 四个核心要件：基础设施、平台、渠道、场景 实现个性化服务差别 化监管的体制机制 赋能观 • 树立开放数据的新 理念，致力形成政 府赋能新职能； • 开放数据就是公共 服务，开放数据就 是一种赋能，加快 完善数据开放的落 地机制、不断扩大 数据开放的范围和 种类 将业务流程延伸到用户（最好自动获取数据），自身业务流程全链路数智化， 透过数据看本质，实现在数字世界管理物理世界 2 ）、确立平台思维，做实合作观生态观 合作观 •

推广使用针对九小场所的安消一体化平台，是深入贯彻习近平总书记在中央政治 局第二十三次集体学习时“构建公共安全人防、物防、技防网络”讲话要求的具体举措， 各地要制定完善相关的标准规范、地方法规，鼓励和引导扩大独立感烟报警器、智慧 用电系统、视频监控系统等的应用范围，积极发挥安全防控作用。 2.2 设计依据 《家用火灾安全系统》（GB22370-2008） 《线型感温火灾探测器》（GB16280-2014） （GB50116-2013）、《住宿与生产储存经营合用场所消防 安全要求》（GA703-2007）等标准已对符合一定条件的住 宅和“三合一”场所安装独立感烟报警器提出了要求。各地和 有关部门应当结合火灾防控实际，鼓励和引导扩大独立感烟 报警器的应用范围，除已明确要求设置火灾自动报警设施的 建筑外，养老院、福利院、残疾人服务机构、特困人员供养 服务机构、幼儿园等老年人、残疾人和儿童建筑，居家养老 －69－ 浙江大华技术股份有限公司 落实工作责任。推广使用独立感烟报警器，是深入贯 彻习近平总书记在中央政治局第二十三次集体学习时“构建 公共安全人防、物防、技防网络”讲话要求的具体举措，各 地要制定完善相关的标准规范、地方法规，鼓励和引导扩大 独立感烟报警器应用范围，积极发挥火灾防控作用。要制定 －71－ 浙江大华技术股份有限公司 九小场所智慧消防解决方案 推广

状态的变化、故障预警及调度规划等功能 物理世界一体化感知 异构设备数据集成 构建一体化感知网主要是利用定位、 视频监控、无人机、遥感等技术，以 AI 为监测技术赋能，实现感知范围 全域覆盖，在扩大物理世界实时在线 监测范围的同时，提升监测能力 基于数据资产的数据治理 构筑企业级数据治理综合体系，明确关键 数据资产的业务管理责任， 依赖规范的制 度流程机制，构建有效的管理平台及工具， 将数据作为一种战略资产进行管理。

排或经济行为，通过提供经济利益或明确规则信号等方 式，发挥特定的引导作用。具体到促进钢铁转型融资的 激励机制而言，通过健全识别框架、实施财务激励、建立 良性生态，可以促进钢铁企业加大转型投入，激励金融 机构扩大转型金融业务规模，还可激励下游低碳钢铁采 购方分摊低碳钢铁的绿色生产溢价。 本报告分析了推动钢铁行业转型融资的各类激励机制 及其具体作用路径，并提供了国内外典型实践作为参 考。报告同时总结了中国现有相关激励机制的特点与 钢铁企业、废钢铁加工企业（支撑废钢-电弧炉转型技术 路线的重要参与方）和采购使用低碳排放钢铁产品的 下游企业，推动钢铁行业全产业链降碳。这将从需求侧 加快钢铁行业低碳转型，与日本、欧盟等执法辖区正在 推动将转型金融支持范围扩大至下游低碳钢材采购方 的趋势相吻合。同时也有望加快废钢行业规模化发展， 为电弧炉转型路径提供资源保障。 三是提供了企业转型方案编制模板。明确企业转型方案 需包含转型战略与短中长期目标、降碳计划、融资计划、 State of the Market 2023. The Climate Bonds Initiative. May 2024. 14. 国务院新闻办公室. 2025. 国务院新闻办就《加快推进服务业扩大 开放综合试点工作方案》有关情况举行发布会. https://www.gov.cn/zhengce/202504/content_7020602.htm 15. Climate Bonds Initiative