出智慧医院定义且逐渐明晰标准。 政策是推动智慧医疗的核心驱动力 1.1 图表1：中国人口老龄化进程 注释：[1] 1956年联合国的划分标准 来源：《中国发展报告2020中国人口老龄化的发展趋势和政策》，国家统计局，德勤研究 老龄化社会 老龄人口 占比 2000 120 10.3% 13.3% 18.1% 21.4% 29.9% 35.8% 179 254 300 417 487 88 7.0% 8 各地的智慧医疗发展进程，长三角地区的智慧医疗发展 较快，主要侧重于全链条数字转型和智能信息化升级， 北京和深圳则是较关注“AI+医疗场景”的开发。 图表2：中国医疗体系逐渐向智慧医疗发展 来源：案头研究，德勤研究 • 医院管理系统建设，建立以财 务、运营、流程管理为核心的 HIS系统。 • 院内医疗信息系统建设，如临 床管理信息化系统（CIS）、影 像信息管理系统（PACS）。 1.0阶段 院内信息化 监管制度，医药及医疗器械企业保证日常工作的合规质 量尤为重要。 在这样的背景下，医药及医疗器械企业搭建或完善全面且 有效的合规管理体系已刻不容缓。目前，越来越多技术生 态商积极为医药企业提供数字化合规解决方案。例如，德 勤推出D-GSP药品和医疗器械经营质量管理平台，助力 中国大陆地区药械企业客户解决面临的GSP法规迎检、 医药经营管理等问题。该解决方案可帮助客户实现全面 的GSP过程管理、质量监控、质量记录和风险预警，全

机器人产业链上下游的企业、有志于涉足该领域的潜在企业、投资机构、各级地方政府及产业园招商部 门提供权威、前瞻性的战略参考。 与此同时，作为产业服务的积极践行者，幸福招商不仅通过白皮书提供前沿洞察，更持续走进玉树智能、 安诺机器人等创新企业开展深度交流，并成功推动多个机器人项目签约落地，实现研究与服务的有效贯 通。我们致力于以专业服务激发人形机器人行业的创新活力，推动产业链上下游协同合作，助力中国经 济在现代化产业体系建设的征途中加速前行。 精密减速器作为技术密集型行业，制造整体是一个“系统工程”，在研发设计、材料处理、设备采购、 工艺制造、装配成组、稳定批产等多环节均存在较高壁垒，因此先进入者具备先发优势。 目前精密减速器市场主要由德日等外资品牌主导，如日系龙头哈默纳科、纳博特斯克分别占据全球谐波 减速器、RV减速器市场 82%、61%的市场份额，寡头效应明显。 精密减速器 难点3：一致性批量生产 难点1：元件加工 前后盖 纽卡特 9% 精锐科技 7% 利茗 5% 纳博特斯克 61% 双环传动 14% SPINEA... 住友重工 17% 住友重工 5% 其他... 飞马 4% 中大力德 4% 智同 3% 南通振康 3% 幸福招商 - 24 - 人形机器人核心模组/零部件 资料来源：各公司官网、高工机器人、公开信息、幸福招商行研院整理

Automation RHOENIX 勃肯特机器人 ABB 传感器 未端执行器 ABB 协作机器人 电子制造 汽车 食品饮料 Goertek KUKA JAKA ?越强机器人 HGTECH C高德红外 WOMMER SCHUNKG _UNIVERSALROBOTS 锂电 金用加工 2025年9月 中国工业机落人行业研究 9/50 格物致胜版权 工业机器人行业市场概况一政策变化 格物致胜 （如技术，资金，市场），进入机器人领域 身机器人制造的工业巨头 >典型厂商！美的，格力，海尔等 >典型厂商，比亚迪，特斯拉，寄瑞，广汽等 近期新入玩索动态 互联网巨头 >小米：小米智造2023年投资期坦德机器人，持股约8.4%，目前正在排队IPO 家电行业巨头 >海尔：2025年2月海尔收购新时达10%股份并获19.24表决权，此次战略入股新时达，是海尔工业互联网生态构建的关置一步 汽车行业巨头 CROBOTP卡诺普 2025年在马示高亚成立第一家海外子公司，为海外客户提供了本地化服务 在马禾西亚成立第一京海外 JAKA 节卡机格人已在亚剂、欧剂、北美等灶设立服各国队 专加2025德国设诺膜工业博 致胜版权所有 ROKAE珞石 2025年1DEF正本担任建石机器人在目志市场的经错代理商，政力于为目志客 机器人产品及系统解决方案 2025年路石机置人与10E0合 2023年 2024年

全球协作机器人产业发展白皮书 2025 2025 ——具身智能时代的技术突破与产业重构 � � �版权声明�� � 本白皮书版权为北京铂睿德佳信息服务有限公司（����睿工业）所有，如引 用报告内容进行对外使用，所产生的误解和诉讼由引用方自行负责，本公司不承 担责任。� 未经本公司同意，不得以任何形式将本报告出借、转售、出租、网上发布或 用作其他商业用途。凡使用本报告者均受本条款及本报告一切有关版权之条款约 奔驰、宝马、宾利、雪铁龙、雷诺、标致� 德国、英国、� 法国、� 化工� 巴斯夫集团、拜耳股份公司、杜塞尔多夫汉高公司、林德、 优美科、液化空气公司、科思创、赢创、朗盛� 德国、爱尔兰、 比利时、法国� 医药� 罗氏、诺华、阿斯利康、赛诺菲、葛兰素史克、� 施维雅� 瑞士、英国、� 法国� 医疗器械� 西门子医疗、德尔格、飞利浦医疗� 德国、荷兰� � 表 11 南欧代表产业及厂商� 产业� 代表厂商� 分布地区� �����、����������、�����、����������� 挪威、丹麦、� 瑞典、芬兰� 家具� ����（宜家）、���、�����������、������ 丹麦、芬兰、� 瑞典� 医药� 诺和诺德、灵北、����������、������������������ 丹麦、芬兰� 冶金� 奥图泰、瑞典山特维克集团、瑞典博利登公司� 芬兰、瑞典� ��� 制造业自动化情况� 欧洲制造业自动

机』也不算过分。 如 果 说 图 灵 给 了 现 代 电 子 计 算 机 灵 魂，另 一 位 与 图 灵 同 时 代 的 天 才 冯 · 诺 依 曼（John von Neumann）则给与了现代电子计算机躯壳。基于图灵机的理论，冯 · 诺依曼进一步提出了程序 存储的思想，并基于该思想研制了人类第一台电子计算机。 著名的图灵测试 图灵对人工智能的另一大贡献是他提出的图灵测试。 设计并建构了第一部能自我学习的人工神经网络 机器 SNARC，关于他与神经网络学派的种种纠葛，我们后面的故事还会提及。1969 年，闵斯 基也因在人工智能领域突出贡献获图灵奖。 58 | 第六部分 克 劳 德 · 香 农（Claude Elwood Shannon）的 名 气 就 更 大 了。1948 年，香 农 发 表 了《通 信 的数学理论》论文，提出了信息熵的概念，并创建了信息论，这一理论同样也是人工智能的重 年，兰德公司委托哲学家德雷福斯（Hubert Dreyfus）撰写了一篇关于人工智能的报告， 名 为 “Alchemy and Artificial Intelligence”（炼 金 术 和 人 工 智 能）及 其 后 续 “What computers can't do”（计算机不能做什么）。书中将 AI 与历史上的炼金术相提并论，将 AI 研 究比作是没有基础的无用之功。 德雷福斯研究了当时

数据清除工具 数据安全解决方案 6 www.leadleo.com 400-072-5588 中国：人工智能系列 白皮书｜2025/05 （接上页——企业对数据的依赖） 来源： 中云金诺，头豹研究院 ◼ 企业数据生命周期环节众多，每个环节都需要专业的数据服务，因此催生出众 多数据服务软件产品及解决方案市场 企业的数据生命周期管理涉及多个环节，如数据捕获、数据维护、数据使用、数据 亟需向开放、实时、智能的分析范式转型，以释放数据的真正价值。 8 www.leadleo.com 400-072-5588 中国：人工智能系列 白皮书｜2025/05 （接上页——传统BI局限性） 来源： 中云金诺，头豹研究院 现代BI系统的需求 现代BI系统必须能够实时获取最新的数据并进行分析，提供实 时报告。这样，企业能够及时了解业务情况，迅速做出调整和 决策。这种实时性比传统的批处理方式更符合快速决策的需求。 袁栩聪 首席分析师 oliver.yuan@leadleo.com 广东省深圳市南山区粤海街 道华润置地大厦E座4105室 深圳办公室 邮编：518057 上海市静安区南京西1717号 会德丰国际广场 2701室 上海办公室 邮编：200040 江苏省南京市栖霞区经济开 发区兴智科技园B栋401 南京办公室 邮编：210046 饶立杰 行业分析师 arjen.rao@leadleo

沐曦集成电路（上海）股份有限公司 中国信息通信研究院 科大讯飞股份有限公司 上海壁仞科技股份有限公司 编写组成员(排名不分先后) 陆钢、黄志兰、孙梦宇、王亚森、朱泽亚、王子潇、林显成、苏昱臻、刘圆、郭 雪芳、陈映、傅德基、任佳伟、师春雨、朱元瑞、栗蔚、刘如明、王润岩、敖玉 龙、常韬、李志宇、秦亚庆、施晶峰、周明耀，陈龙，臧路、丁云帆、李志、奚 林兴、申有志 版权声明 本研究报告版权属于全球计算联盟。 使用 42%，盘活异构国产算力，实现“利旧降本”，为后续推进异构芯片混合部署和规模化 应用提供了技术验证。 25 第五章 未来技术展望 5.1 芯片级：新计算范式芯片 当前主流 AI 芯片（包括 GPGPU 和 ASIC）仍延续冯·诺依曼架构的“计算-存储分离” 设计模式，该架构在应对大模型时代的海量数据并行计算需求时面临“内存墙”和“功耗墙” 瓶颈，催生计算-存储单元融合设计的发展趋势，存算一体芯片应运而生。 面对这些根本

...........................25 菲尼克斯电气 vPLCnext：基于 ACRN 负载整合的电力行业 AI 环保解决方案 .............28 简探国际 x 诺达佳：人-机-AI 协同工业控制代码自动生成系统 ......................................... 30 易码智能：基于 Kithara 负载整合的实时数据采集处理解决方案 面存在局限性，需要针对工业控制领域进行深度优化和定制化开发。 这些挑战促使业界寻求既能发挥 AI 技术优势，又能满足工业控制严格要求的创新解决方案。 简探国际 x 诺达佳： 人-机-AI 协同工业控制代码自动生成系统 解决方案 简探国际与诺达佳联合推出的 MCCoder 是一款专为工业控制领域设计的本地化 AI 辅助代码生成解决方案。该方案基于 英特尔® 架构和 IntervalZero RTX，将先进的生成式 与更优的适应性，真正成为个性化的工业编程伙伴。 图：ASC - AI 增强型软件控制系统架构 32 图：MCCoder：人-机-AI 协同的工业控制代码自动生成系统 33 方案优势 简探国际与诺达佳的 MCCoder 解决方案，为工业自动化领域提供了一个安全、高效、智能的代码生成平台，真正实现了 AI 技术与工业控制的深度融合，为智能制造的发展提供了强有力的技术支撑。 卓越的性能提升

公司 有效推进了工伤事故率的控制工作，将可汇报事故率大幅降至每百万工时0.45起，远低于公 司设定的目标。 4 社会维度：夯实产品制造根基与负责任供应链 39 ◎ 德赛西威：关注员工成长，完善职业发展平台 德赛西威致力于提供公平公正且具有市场竞争力的薪酬福利体系，通过薪酬与绩效 相结合的激励机制，提供绩效奖励、股权激励等，持续吸引并留住优秀的人才。公司严格 遵守各运营地区的法律规 遵守各运营地区的法律规定，确保员工享受法定保险和假期福利，不断优化和丰富福利内 容，制定《管理和执行福利工作指导书》并执行公司福利标准，完善福利保障体系。2024 年员工敬业度为85.75，连续三年上升。 德赛西威高度关注员工成长，建立学习发展中心为员工赋能。公司内部讲师团队共 有286人，2024年开发新增线上和线下优质课程共计613门，建立了专业丰富的内部培训资 源。2024年共开展15,100人次员工培 均培训时长为75小时， 间接雇员接受培训的平均时长为41.7小时，年度培训支出金额达969万元。 秉承“人才带领人才发展”的使命和“成为一流组织发展专业伙伴，成为明亮的员工 成长灯塔”的愿景，德赛西威依托晋升管理制度，打造管理、专业双通道，向所有符合资 格的员工提供平等的晋升机会，致力为员工提供职业发展平台，畅通员工职业发展道路， 按照MTP三支柱不断推进培养体系优化，已全面构建领导力培养体系。

从市场竞争主体来看，现阶段布局物联网 Wi-Fi 芯片的上市公司阵营已相对清晰，包括乐鑫科技、博通集成、翱捷科 技等国内企业，以及 Silicon Labs、TI、英飞凌、Nordic 等国际厂商；除上市公司外，博流智能、联盛德、南方硅谷、海 思等企业同样在该赛道持续发力，形成国内外厂商共同竞争、本土企业逐步崛起的市场格局，尤其在中低端物联网芯片领域， 国产厂商凭借成本优势和本地化服务能力，正加速实现进口替代。 9 IOTE 泰芯半导体 2016 Wi-Fi 物联网芯片、Wi-Fi HaLow 芯片 / 北京 恒玄科技 2015 智能穿戴蓝牙主控芯片（耳机、手表 / 手环） Wi-Fi音频芯片（智能音箱、智能家电） 北京 联盛德 2013 Wi-Fi 物联网芯片 / 北京 中科晶上 2011 通信专用数字信号处理器、卫星移动通信终端基 带芯片、工业级 5G 终端基带芯片 星闪芯片 上海 泰凌微 2010 BLE 芯片、私有 辰奕智能、威达智能、迪富电子、超然科技等 星闪方案 海思（芯片级方案） UWB 方案 辰奕智能 数字车钥匙 NFC 方案 支持 NFC 是数字车钥匙的标配 蓝牙方案 远峰科技、铁将军、捷德、博世、联合电子、银基、博泰车联网、科世达、华阳、海拉、德赛西威等（基 本上主流 Tier 1 厂商都将方案推进到了支持 NFC/BLE/UWB 通信方式，以实现更高精度的定位。 UWB 方案 星闪方案 远峰科技、博泰车联网、联合汽车电子、埃泰克等