转载、摘编或利用其它方式使用本报告文字或者观点的， 应注明“来源：中国信息通信研究院”。违反上述声明者，本 院将追究其相关法律责任。 前 言 以量子计算、量子通信和量子精密测量为代表的量子信息技术， 是量子科技的重要组成部分，有望带来重大技术范式变革和颠覆性 创新应用，已成为培育新质生产力、打造创新发展新动能的重要方 向。量子信息发展已进入科技攻关、工程研发、应用探索与产业培 育相互带动、一体化推进的关键期。全球 30 、量子 通信和量子精密测量三大领域，利用量子调控技术实现信息的感知、 计算与传输，在提升计算复杂问题运算处理能力、加强信息安全保 护能力、提高传感测量精度等方面，具备超越经典信息技术潜力， 有望成为重塑科学探索范式、变革信息技术体制、推动数字经济演 进的发展新动能。 量子计算是以量子比特为基本单元，利用量子叠加与干涉等实 现并行计算的新型计算范式，具备求解计算复杂问题实现指数级加 比特制备和干涉测量，通过量子点耦合进行比特操控，采用奇偶校 验微波干涉测量实现量子态读取，成为推动拓扑量子计算从理论走 向实际实现的重要里程碑。虽然相关实验成果仍需经历学术界的审 视与验证，但仍有望加速推动拓扑量子计算研究与发展进程。 （二）量子纠错研究持续推进，距离实用化尚有差距 量子纠错是推动量子计算从实验研究迈向实际应用的关键支撑。 量子计算机实用化的主要障碍源于量子态受环境等影响产生的退相

力中心定制批发业务在不同地理区域的供需格局存在一定差异，为行业参与者带来了多元化的市场机遇与挑战。 ➢ 以环京地区为典型，得益于AI训练需求的持续增长，行业下游需求迅速扩张。在各地区中，环京地区有望率先步入供不应求阶段。预计到2025年， 环京地区将率先迎来区域性价格拐点，为算力中心行业的高质量发展注入新动力。 资料来源：灼识咨询 报告研究方法论（1/2） 5 研究方法论 • 在编 销售模式以定制批发为 主，结合部分零售业务 • 第三方服务商占据定制 批发市场的主要份额 • 需求来源以智算为主要 驱动，通算稳定增长 • 受益于大模型的训练需 求增长，定制批发模式 再迎发展机遇 • 零售模式有望在推理场 景中实现进一步增长 代表性 供给方 资料来源：灼识咨询 萌芽期 探索期 爆发期 转型期 繁荣期 2022-2023 2009-2014 2003-2008 2000-2002 2024-未来 三家合计实现资本开支362亿元， 同比增长117%，2024年BAT合计资本开支有望超1,200亿元。此外，包括字节跳动在内的国内其他互联网企业同样加大了资本开支，2024年字节跳动的资本开支达 800亿元。随着25年春节期间DeepSeek的爆火以及相关应用的大规模推广， 国内各厂商在算力领域的资本开支投入有望保持较高增速。 ➢ 未来三年，阿里在云和AI上的资本开支将 超3,800亿元，投入总额超过去十年总和

够帮助企业获得用得上、用得起、用得好的算力服务。“智云上海”提供的普惠算网和宽带连 接也能使广大市民消费者和中小企业更为便捷的接入信息网络，获得“类内网”的服务体验， 成为先进数字产品和服务的潜在用户。在此基础之上，“智云上海”有望成为上海本地科创企 业及其潜在用户的对接平台，赋能创新生态的成长。 作为全球首个可支撑“全城上云”的超大城市级云网平台，“智云上海”在网络用户数量、算 力部署规模以及本地化特色服务种类等诸多 一代信息基础设施，还可以催生城市的数字经济 动能，提升城市居民的数字生活品质，赋能城市的数字治理提效，并为孵化城市本地的科技创 新生态创造条件。“智云上海”不仅能为科创企业提供普惠的算网服务，还有望成为上海本地 科创企业汇聚潜在客户、实施协同创新的平台，赋能创新生态的成长。 依托城市级云网平台，加之运营商与本地居民社区、行业企业、地方政府长期的业务联系、品 牌纽带、以及营销服务体系和创 代的三种转型路径和角色定位。 Figure 2: 运营商面向 2030 年代的新身份 Source: Omdia 运营商可以演变成为公用设施运营商，聚焦于自营网络，主要经营网络批发业务。这种情况下 仍有望保持稳定的业务收入，但增长空间很可能有限。 运营商还可以聚合多方网络资源，按需为客户提供最为适合的网络连接服务，成为网络资源的 整合与编排者。 领先运营商则在着力推动向科技公司的转型，希

行为高度拟人化，人形 机器人能够在许多领域替代人类完成任务，尤其是在高危行业，如消防救火、矿井巡查与作业、高架桥检修、有毒有害环 境检测等。近年来，随着人工智能和硬件技术的突破性进展，人形机器人有望为各行各业带来新质生产力变革。 2024 年工业领域变革显著：汽车制造车间，机器人与产线融合适配柔性生产；3C 行业，与工人协同精密组装；金属制 品领域，借 AI 优化流程，新能源汽车与电子产业回暖夯实共生基础。 亿美元规模，随着 2025 年各大厂产品量产，未来预计人形机器人将有望渗透 B 端各行业领域，快速形成 商业化。预计到 2029 年，全球市场规模将达到 206 亿美元，年复合增长 57%。中国人形机器人同样具有巨大增长潜力，2024 年中国人形机 器人达到 27.6 亿元市场规模。到 2029 年，产业加速规模化发展，应用场景渗透，有望达到 750 亿元，年复合增长超过 90%。 图 3. 全球劳动人口趋势与中国人口年龄结构 等核心元器件受限，进口依赖度高；但在软件方面优势显著，图像分割技术进展快、人才储备充足。国内厂商借助软件算 法创新进行二次开发机械臂，提升精度与操作顺滑性。微创机器人、元化等企业加速自主研发，推出自研机械臂，未来有望 打破国外主导局面。 4、卫生经济方面 卫生支出攀升与需求升级推动关节手术机器人发展：2024 年全国卫生总费用占 GDP 比重持续提升，人均医疗保健支出 达 2547 元，个人卫生支出占比稳定在

机械狗通信延迟控制在1毫秒以内；星闪无线智能机械手实现微秒级响应； 星闪无线电机同步控制方案打破传统有线控制束缚等，展现了技术强大的应用潜力。 2025 年末：有望正式启动星闪 3.0 标准 依据产业发展规划，2025 年末有望正式启动星闪 3.0 标准的研发工作。该版本将聚焦于实现全场景设备互联互通， 打破不同设备、系统间的连接壁垒，构建统一、高效的无线通信网络；同时，升级短信待机功能，优化设备能耗管理，提 ，量产进一步巩固了恒玄科技在智能可穿戴芯片领域的技术领先地位。 目前，恒玄科技 BES2700、BES2800 等芯片已在智能眼镜、无线麦克风项目中量产落地，同时布局 Wi-Fi 领域，新 市场有望成为未来长期增长的第二曲线，推动其逐步向低功耗无线计算 SoC 领域的平台型芯片公司演进。 2024 年恒玄科技蓝牙芯片销量超过 2 亿颗，平均单价约 10 元 / 颗，产品在行业内具有中高端的定位。2025 处理器芯片（如 ATS362X）在头部客户中快速起量，同时传统中高端蓝牙音箱芯片在哈曼、索 尼等国际品牌的渗透率进一步提升，推动营收规模大幅扩张。 未来，随着“双轮驱动模式”推进与第二代存内计算技术落地，其有望进一步扩大在中高端蓝牙音频芯片市场的份额， 成为国产芯片厂商突破国际巨头垄断的标杆企业。 图表 17：炬芯科技蓝牙音箱 SoC 芯片系列 主要产品型号 性能简介 ATS286X 采用 CPU、DSP

对单点技术想象力的 炒作 ，转 向对其工程化能力与需求侧紧密绑定程度的考量。我们预计，在未来产业中，一些方 向将率 先显现商业上的清晰度：例如，具身智能（泛指机器人与人机交互领域）和产业机器 人有望 在制造业场景实现从单品到产线、工厂、园区的梯次渗透；氢能与储能则将在电力系 统中与 电力市场化改革协同推进，成为较早呈现明确商业模式的领域。 在“构建现代化基础设施体系”方面，《建议》提出要“适度超前建设新型基础设施”。这意 生物制造等。这些都是当前制约产业升级和安全发展的“卡脖子”领域，需要国家集 中力量 攻克。《建议》提出“提高基础研究投入比重，加大长期稳定支持”，我们认为未来对 高校和 科研院所的基础科研支持力度有望显著增加，基础研究经费占比将提高，为源头创新 提供更 雄厚的保障。《建议》还强调“推动科技创新和产业创新深度融合”，更加重视企业在 科技创 新中的主体地位，注重科技成果向现实生产力的转化。其中提到“布局建设概念验证 从实验室成果到产业化应用的关键环节。《建议》提出“加大政府采购自主创新产品力 度 ”， 这意味着未来在政府采购中将给予国产自主创新产品更大支持力度，比如国产基础软 件、国 产芯片等关键领域的产品有望获得更多政府订单，有助于这些行业和企业拓展市场需求。 值得一提的是，与“十四五”规划相比，“十五五”《建议》将“数字中国”相关内容 从产业 体系部分移至科技自立自强部分。一方面是因为当前数字中国战略中增加了人工智能

高医疗服务 的效率。 此外，DeepSeek 技术还可以与现有的医疗信息系统无缝集 成，支持多种数据格式和协议，确保其在医疗健康场景中的广泛应 用。通过不断迭代和优化，DeepSeek 技术有望成为医疗健康领域 的重要技术驱动力，为患者、医生以及医疗机构带来显著的效益提 升。 1.3 引入 DeepSeek 技术的潜在优势 在医疗健康场景中引入 DeepSeek 技术具有显著的潜在优势， DeepSeek 在医疗影像分析中的应用不仅限于上述领域，还可 以扩展到更多复杂的医学影像处理任务，如心脏超声、骨骼 X 光片 等。通过不断优化模型和引入更多高质量的医疗影像数 据，DeepSeek 有望在未来成为医疗影像分析领域的重要工具，显 著提升医疗诊断的整体水平。 2.1.1 自动识别与诊断 在医疗影像分析领域，DeepSeek 技术的自动识别与诊断功能 具有显著的潜力和实际应用价值。通过深度学习算法，DeepSeek o 药物：咨询医生是否需要调整现有药物剂量。 通过这种方式，DeepSeek 不仅能够帮助患者更好地管理自身 健康，还能为医生提供有价值的参考信息，从而优化治疗方案。这 种个性化的健康建议模式，有望在未来的医疗健康领域发挥重要作 用，提高患者的健康水平，降低医疗成本。 2.3 电子病历与档案管理 在医疗健康领域，电子病历（Electronic Health Records, EHR）

数据显示，2024 年中国无框力矩电机市场规模约为 2.04 亿元，同比增长 13.20%， 其中协作机器人市场需求占比约为 70%，预计 2025 年中国无框力矩电机市场规模有望超过 2.4 亿元，到 2028 年市场规模将有望超过 5.4 亿元（未将人形机器人市场计算在内）。 13 图表 10 2016-2028 年中国无框电机市场规模及预测(单位:亿元，%) 数据来源：高工机器人产业研究所（GGII） 加速期。到 2024 年末，智元机器人、宇树科技、优必选、傅利叶、众擎机器人等人形机器 人厂商已实现出货。随着人形机器人从实验室逐渐走向量产，相关核心零部件产业有望迎来 发展新契机。六维力/力矩传感器作为能输出全面力觉信息的核心零部件，有望搭乘人形机 器人的“东风”，进入爆发成长期。目前，六维力传感器的代表性外资厂商有 ATI、Kistler、 Robotiq、OptoForce、OnRobo 数据显示，2024 年中国一体化关节模组市场规模约为 8.31 亿元，同比增长 22.90%， 其中协作机器人市场需求占比约为 70%，预计 2025 年中国一体化关节模组市场规模有望超 过 10 亿元，到 2028 年市场规模将有望超过 22 亿元（未将人形机器人市场计算在内）。 图表 17 2016-2028 年中国一体化关节模组市场规模及预测(单位:亿元，%) 数据来源：高工机器人产业研究所（GGII）

Cat.1 切换的趋势日益明显，海外对 Cat.1 产品的需求将持续增长。除此以外，Cat.1 在端 侧 AI 领域（如 AI 玩具）也有较大的应用空间与规模增长潜力。若后续市场反馈积极，AI 玩具未来有望为 Cat.1 模组 带来每年数千万级别的增量需求。同样的增量需求也将同步反馈给 Cat.4 模组，以此区分 AI 玩具中高端定位。 • 5G 增强移动宽带应用目前仍处于产业初期，预计 2024 投入产出比。但消费市场对成本和使用体验敏感，因此消费市场也可以对“5G RedCap 上量”有巨大推动，有潜力的终端形 态以 IPC、智能手表为代表，例如 2025 年联发科 RedCap 芯片 T300 有望应用于苹果某款智能手表型号中。 2.5 5G eMBB（5G R15 及以上）产业分析 2.5.1 5G eMBB 技术特征与应用场景 国际电信联盟定义的 5G 三大应用场景，分别为机器类通信 2026 年实现 量产。 综上所述，推出完全体的 5G 基带芯片最难，即便是泛 5G 通讯设备对 5G eMBB 芯片的要求也具有相当高难度。但是， 那些在 4G 领域已成功推出成熟产品的企业，仍有望通过逐步迭代，推出满足 5G 标准的产品。 2.6 5G-A 产业分析 在产业和大众离 6G 还有不少距离时，3GPP 在 2021 年就确定了以 5G-Advanced 作为 5G 网络演进的理念（下文简

在频谱扩展方面，O、E、S、C、L、U 等波段已在光通信系统中 有所应用，如 O、E 波段用于前传场景，U 波段则在接入网中发挥作 用。随着业务需求不断提升，部分通信技术或场景对频谱的使用正在 进一步拓展，例如长距传输有望从传统的 C+L 波段延伸至 S+C+L 波 段，而接入段也存在扩展至 C 波段的可能。 在光纤光缆方面，涌现出空芯光纤、空分复用光纤、基于单模光 纤的大芯数光纤光缆等新方案。空芯光纤能降时延、提升传输性能； 超宽带传输方面，扩展 C+L 波段已在运营商网络中开始规模部署， S+C+L 波段有望成为下一代波段扩展的方向，全波段（O/E/S/C/L/U） 32 Ⓒ中国电信版权所有 的传输方案在实验室已有初步的验证。在超长距离传输方面，单载波 400Gb/s 系统已覆盖 2000km，800Gb/s 有望超 1500km，持续支撑陆 地骨干网与全场景光网络发展；对于海底光缆系统，单载波 器件、光放大器、光模块等技术的突破实现 50ms 级 WSON 恢复，提 升光网络的可靠性，目前正处于样机验证阶段。OCS 通过微机电系统 （MEMS）或硅基液晶（LCoS）实现全光透明交换，当前已在数据中 心内开展试点工作，未来有望拓展至智能配线应用，支撑 AI 集群与 光网络的智能运维。 5.4. 全光接入技术 室外光接入最新技术能力是 50G-PON，采用单纤双向时分复用 33 Ⓒ中国电信版权所有